Les indicateurs financiers de la performance

Résumé du document

Bilan financier

Définition

On appelle "bilan financier" un bilan comptable reconstruit pour que :
- les postes de l'actif soient classés par ordre de liquidité croissante et que
- les postes du passif soient classés par ordre d'exigibilité croissante.
On vise à retrouver de manière la plus pure possible l'optique liquidité-exigibilité.

Il faut noter que le bilan financier sert à dégager la santé de l'entreprise c'est-à-dire si elle est en bonne situation ou une mauvaise situation, en d'autres termes il évalue la performance de l'entreprise. Alors que le bilan comptable sert uniquement à ressortir le résultat de l'année (...)

Extraits

[...] Les indicateurs financiers de la performance Année universitaire 2007-2008 Sommaire Introduction Générale 1 I. Les états financiers 2 I.1 Le compte de résultat : 2 I.2 Bilan financier 3 I Définition 3 I Les principes de valorisation des postes du bilan 4 Actifs à long terme 4 capitaux propres 4 Actifs à court terme 4 Stocks 4 valeurs realisables 4 dettes à long terme 4 dettes à court terme 4 I.3 Projection des flux de trésorerie 5 II. Les ratios financiers 6 II.1 La qualité du portefeuille : 7 II.2 Indicateurs de rentabilité 8 II Rendement Retraité des actifs productifs 8 II Rendement retraité des actifs totaux 8 II.3 Indicateur de Solvabilité : 9 II.4 Indicateurs d'efficacité et de productivité : 9 II RENDEMENT DU PORTEFEUILLE 10 II RATIO DES CHARGES D'EXPLOITATION 10 II NOMBRE D'EMPRUNTEURS PAR AGENT DE CRÉDIT 10 II MONTANT DU PORTEFEUILLE PAR AGENT DE CRÉDIT 10 II.5 Indicateurs de croissance et d'impact 11 II Valeur de clôture du portefeuille 11 II Taux de croissance du portefeuille 11 II Nombre de crédits en cours 11 II Augmentation du nombre d'emprunteurs 11 II Taux de perte de clients 12 II Valeur de clôture de l'épargne 12 II Taux de croissance des dépôts d'épargne 12 II Nombre d'épargnant 12 II Augmentation du nombre d'épargnants 12 III. [...]

[...] Les fonds disponibles doivent continuellement être transférés sur ces éléments, pour maximiser la rentabilité tout en minimisant les risques. À ce titre, le rendement retraité des actifs productifs moyens est une bonne mesure de la performance opérationnelle des dirigeants Rendement retraité des actifs totaux RENDEMENT RETRAITÉ DES ACTIFS TOTAUX = Résultat net retraité / Montant moyen des actifs totaux Un ratio de rentabilité dont le dénominateur est le montant moyen du total des actifs évalue la capacité des dirigeants à déployer des fonds sur l'ensemble des actifs. [...]

[...] Ce montant doit correspondre au montant de trésorerie du bilan ; si ce n'est pas le cas, la différence apparaît à la ligne COMPARAISON AVEC TRÉSORERIE DU BILAN. Toute différence doit être examinée et corrigée. En analysant le flux de trésorerie projeté, les utilisateurs peuvent identifier sur quels postes ont lieu des mouvements de trésorerie importants, et à quelles périodes. Les entrées ou sorties de trésorerie qui semblent trop élevées ou trop faibles peuvent être ajustées en modifiant les données s'y rapportant, précédemment saisies dans le modèle. [...]

[...] Plus le nombre de dossiers par agent est élevé, plus le nombre de clients servis est important. Cependant le nombre de dossiers optimal dépend de plusieurs facteurs, dont la méthodologie de crédit, la taille moyenne des crédits, le nombre de clients qui renouvellent leurs crédits, et le degré de maturité du programme. Dépasser le nombre de dossiers optimal conduirait à Un traitement et à un suivi des crédits de mauvaise qualité, et par conséquent à un risque accru de retards et de créances douteuses MONTANT DU PORTEFEUILLE PAR AGENT DE CRÉDIT = (Encours moyen de crédits/Nombre moyen d'agents de crédit) De même que le nombre de dossiers, le montant du portefeuille par agent de crédit permet de mesurer la productivité du personnel de crédit. [...]

[...] Dans la pratique, le rendement est généralement plus faible, parce que les retards et non remboursements sur le principal du crédit s'accompagnent Généralement de retards ou de non remboursement des intérêts RATIO DES CHARGES D'EXPLOITATION = (Charges d'exploitation/Encours moyen de crédits) Le ratio des charges d'exploitation présente les charges d'exploitation (coûts des ressources et provisions pour créances douteuses non compris) sous la forme d'un pourcentage de l'encours moyen de crédits. Il montre ainsi les charges supportées par l'institution, liées à son activité de crédit. Une valeur raisonnable de ce ratio se situe entre 15 et NOMBRE D'EMPRUNTEURS PAR AGENT DE CRÉDIT = (Nombre moyen d'emprunteurs/Nombre moyen d'agents de crédit) Ce ratio informe sur le nombre de dossiers traités par le personnel de crédit et permet de mesurer sa productivité. [...]