La détermination du prix d'un crédit bancaire

Résumé du document

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Nous nous plaçons du point de vue de la banque.
Ce calcul de la rentabilité est nécessaire pour déterminer le prix, c'est-à-dire le taux, du crédit bancaire et des dépôts. Dans le cas des dépôts, il convient de savoir à quel prix la banque doit rémunérer leurs dépôts.

Ce calcul est également nécessaire pour évaluer la rentabilité d'une succursale (une agence bancaire), qui a pour activité « normale » de collecter des dépôts et d'octroyer des crédits.

Pour mieux comprendre ce principe, prenons un exemple.

Exemple 1.
Supposons que vous êtes directeur financier d'une banque et que vous voulez connaître la rentabilité d'une de vos succursales, qui exerce une activité normale de collecte de dépôts et d'octroi de crédits.

a) Cette banque a à l'actif : un crédit de 100?, qu'elle fait payer 7%, échéance à 2 ans.
Elle a au passif : un dépôt à terme de 100?, qu'elle rémunère 3%, échéance 2 ans.

A noter que la banque rémunère toujours moins les dépôts qu'elle ne fait payer les crédits. C'est sur cette marge qu'elle se rémunère.

Ici, on calcule rapidement le profit de cette succursale qui est de : 100? * (0.07 ? 0.03) = 4?

b) Une autre banque a à l'actif : un crédit de 70?, qu'elle fait payer 7%, échéance 2 ans.
Elle a au passif : un dépôt à terme de 100?, qu'elle rémunère 3%, échéance 2 ans.

Ici, la somme du passif n'est pas égale à la somme de l'actif. C'est loin d'être une exception puisque c'est bien souvent le cas dans une succursale bancaire.

De cette manière, comment peut-on calculer le profit de cette succursale ?
Comment savoir si cette succursale est rentable ?

Cette problématique doit être gérée au quotidien dans les banques. Cette gestion de la liquidité se fait au niveau du siège social des banques (...)

Extraits

[...] L'EONIA (European Overnight Index Average) C'est le taux de référence au jour le jour des prêts interbancaires dans la zone euro. Federal funds rate C'est le taux au jour le jour des prêts interbancaires aux Etats-Unis en utilisant la réserve excédentaire auprès de la FED. La détermination du prix (taux) d'un crédit Nous avons calculé le rendement d'un crédit en appliquant cette formule : RL RIB. Cette façon de raisonner est juste, mais elle ne suffit pas. En effet, il faut prendre en compte certains éléments exigés par les actionnaires. a. [...]

[...] Le risque de crédit Jusqu'ici, on a supposé que le prêt serait toujours remboursé sans problème. Mais le débiteur peut être en défaut, c'est-à-dire qu'il ne peut pas rembourser son prêt. Ainsi, dans leur gestion quotidienne, les banques sont obligées de tenir compte du risque de défaut. Les banques demandent une prime de risque plus élevée pour les débiteurs qui sont plus risqués, car le risque de défaillance est plus probable. Ainsi, la prime de risque est fonction croissante du risque des débiteurs. [...]

[...] Parmi ces réglementations, on trouve la réserve obligatoire. Il s'agit d'une proportion (environ de la somme de dépôt que les banques sont obligées de détenir de manière non rémunérée. Prenons un exemple : Exemple 4. Une banque a le bilan suivant : Elle possède : A l'actif : o La réserve obligatoire de o Un crédit de ; taux de ; maturité de 2 ans. Au passif : un dépôt de ; taux de ; maturité de 1 an. On nous donne les informations suivantes : Taux interbancaire de maturité 2 ans : Taux interbancaire de maturité 1 an : On peut ainsi calculer le profit de cette succursale : Profit = * ( 0.07 0.05 ) + * 0.1 ) * 0.04 * 0.03 = 2.98 Ainsi, on peut récapituler comment calculer le rendement d'un crédit et d'un dépôt de cette manière : On a : Rendement net (net return) d'un crédit de = RL - RIB Rendement net d'un dépôt de = RIB RD Avec les sigles suivants : RL : taux de prêt RD : taux de dépôt RIB : taux interbancaire @ : taux de réserve obligatoire imposé. [...]

[...] Cette gestion de la liquidité se fait au niveau du siège social des banques. Comment faire face à un excédent de dépôts dans une succursale ? Il existe deux solutions. La succursale qui a un excédent de liquidité peut prêter à une autre succursale, qui elle, est en besoin de financement (plus de crédits que de dépôts). Il existe une deuxième solution en nette expansion depuis les années 1980 et utilisée à plus de 90% : l'appel au marché interbancaire. [...]

[...] La détermination du taux de prêt (ou crédit bancaire) a. La prise en compte du capital b. La prise en compte du risque de crédit Calcul de rentabilité de dépôts et de crédits Nous nous plaçons du point de vue de la banque. Ce calcul de la rentabilité est nécessaire pour déterminer le prix, c'est-à- dire le taux, du crédit bancaire et des dépôts. Dans le cas des dépôts, il convient de savoir à quel prix la banque doit rémunérer leurs dépôts. [...]