Le diagnostic financier - publié le 19/02/2012

Thèmes abordés

Le diagnostic financier, diagnostic, financier, levier financier, performance, entreprise, rentabiliyé

Résumé du document

- Analyse financière : ensemble de méthodes d'analyse exploitant des informations financières et économiques destinées à apprécier l'entreprise dans sa globalité et à porter un jugement sur sa performance, sa situation financière, ses risques (elle est une aide à la prise de décision).

- Ses objectifs :
.Établir un diagnostic financier de l'entreprise.
.Améliorer la gestion de l'entreprise.
.Effectuer des comparaisons avec d'autres entreprises du même secteur.
.Renseigner sur la valeur de l'entreprise, sa richesse, sa rentabilité, sa structure financière, sa stratégie, ses potentialités.

-Sources d'informations :
.Internes et externes.
.L'information comptable.
.Le rapport de gestion.
.Le rapport général du commissaire aux comptes.
.Les documents d'information financière et prévisionnelle.

Extraits

[...] Les mouvements affectant ces postes ne génèrent ni recettes ni dépense, ils n'apparaissent donc, ni dans les ressources, ni dans les emplois. Modèle du tableau de financement : Partie 1 Sauf concours bancaires courants et solde créditeur de banque Sauf primes de remboursement des obligations Augmentation des dettes financières : variation dettes financière + remboursement Augmentation des capitaux propres : (cap social + prime) ancien cap soc Valeur comptable des éléments d'actif cédés : tableau immobilisation cession-tableau amortissement cession ou donnée en info complémentaire OU moins value dans info complémentaire Total ressources > Total emplois Ressource nette augmentation du FRNG (amélioration de la structure financière) Total ressources [...]

[...] - Dégagements > Besoins dégagements nets solde - Dégagements [...]

[...] FRF = actif réel net à moins d'un an passif réel à moins d'un an Cette méthode permet de calculer la capacité de l'entreprise à couvrir ses dettes à court terme. FRF = passif réel à plus d'un an actif réel net à plus d'un an Cette méthode permet d'apprécier le mode de financement des actifs à plus d'un an Fonds de roulement propre= Capitaux propres Actif à d'un an Les ratios de liquidité : La liquidité du bilan traduit la capacité de l'entreprise à payer ses dettes à court terme à l'aide des actifs à court terme. [...]

[...] L'analyse consiste à comparer le coût de l'endettement à la rentabilité économique : R. Fin = R. Eco + Eco * I : taux d'intérêt de l'emprunt D : dettes CP : capitaux propres R. Fin : rentabilité financière R. [...]

[...] - On peut établir 2 familles de tableaux : - les tableaux de financement (modèles de tableaux de flux de fonds) - les tableaux de flux de trésorerie. Distinction entre flux de fonds et flux de trésorerie : Une opération de vente à crédit engendre une créance qui constitue une ressource pour l'entreprise vendeuse : - la ressource est un flux de fonds - ce flux de fonds sera suivi d'un flux de trésorerie quand le prix de la vente sera encaissé. [...]