L'analyse fonctionnelle du bilan - publié le 24/04/2009

Résumé du document

Le bilan décrit les éléments actifs et passifs de l'entreprise et fait apparaître de façon distincte les capitaux propres et le cas échéant, les autres fonds propres.

Le bilan fonctionnel est un document qui permet l'analyse de l'équilibre de l'entreprise. Le but de l'analyse fonctionnelle du bilan consiste à gérer et à prévoir la trésorerie de l'entreprise. Le bilan fonctionnel présente côté passif les ressources à disposition de l'entreprise et côté actif les emplois réalisés grâce à ces ressources. L'analyse fonctionnelle permet de mesurer les capitaux nécessaires au financement des investissements ainsi que ceux liés au cycle d'exploitation (achat, production, vente).

Extraits

[...] Le but de l'analyse fonctionnelle du bilan consiste à gérer et à prévoir la trésorerie de l'entreprise. Le bilan fonctionnel présente côté passif les ressources à disposition de l'entreprise et côté actif les emplois réalisés grâce à ces ressources. L'analyse fonctionnelle permet de mesurer les capitaux nécessaires au financement des investissements ainsi que ceux liés au cycle d'exploitation (achat, production, vente). I. Bilan fonctionnel Détails des postes: Actif immobilisé brut: Valeurs brutes du bilan, Stocks: Classe 3 du plan comptable général pour le brut, Créances : Classe 4 du plan comptable général pour le brut, Disponibilités: Classe 5 du plan comptable général, Financements propres: Capitaux propres, Amortissements et provisions de l'actif + Provisions du passif, Actif fictif brut (charges à répartir sur plusieurs exercices, primes de remboursement des obligations, capital souscrit non appelé), Dettes financières : Dettes financières du bilan. [...]

[...] Retraitements du bilan fonctionnel 1. Retraitement des immobilisations acquises en crédit-bail ou en location financière La réintégration des immobilisations financées par crédit-bail ou en location financière doit se faire de la façon suivante : A l'actif du bilan fonctionnel, les emplois stables sont augmentés d'un montant égal à la valeur brute inscrite au contrat ; Au passif, les ressources stables sont augmentées d'un montant équivalent : en ressources propres, on inscrira les amortissements qui auraient été pratiqués en cas d'achat du bien, en dettes financières : le solde Effets escomptés non échus Les effets escomptés non échus ont permis à l'entreprise d'obtenir de la trésorerie. [...]

[...] Le besoin en fond de roulement d'exploitation représente le besoin de financement né du cycle d'exploitation. Le besoin en fond de roulement hors exploitation mesure le niveau de financement nécessaire à la couverture des postes de l'actif circulant indépendants du cycle d'exploitation. Trésorerie nette = Trésorerie actif Trésorerie passif ou FRNG BFR. IV. Ratios du bilan fonctionnel Un ratio est un rapport entre deux grandeurs comparées dans le but de fournir un élément d'appréciation sur la situation financière ou la performance de l'entreprise. [...]