Le fonds de roulement normatif: méthode des experts comptables

Thèmes abordés

Fond de roulement normatif, experts comptables, méthode normative, partie fixe, partie variable

Résumé du document

On appelle fonds de roulement normatif le fonds de roulement qui est égal au niveau moyen du besoin en fonds de roulement (BFRE moyen). Le besoin en fonds de roulement d'exploitation ou besoins de financement d'exploitation est créé par décalage entre les flux réels (achats et ventes de biens) et les flux monétaires (décaissements et encaissements) issus du cycle d'exploitation.

Extraits

[...] Vous êtes chargé d'étudier l'incidence de ce projet sur l'équilibre financier de la société. Les informations suivantes vous sont communiquées : Charges d'exploitation de l'exercice N classées par fonction en Francs. Charges Total Approvision Production Distribution& Administration Achats de MP stockés Achats non Stockés Services extérieurs A (soumis à la TVA) Services extérieurs B (exonérés à la TVA) Charges de personnel Dotations aux amortissements Totaux Bilan au 31 Décembre N en F Actif Montants Passif Montants Immob. Corporelles Capital Immob. [...]

[...] RECOMMANDATION la réduction des délais du crédit client l'augmentation de la durée du crédit fournisseur L'augmentation du fond de roulement pour résorber les conséquences du surplus du BFRconstaté par rapport au BFR normatif sur la trésorerie de l'entreprise. 6-Décomposition du fonds de roulement normatif en partie variable et partie fixe 6-1 Principe Le fonds de roulement normatif est représenté par l'équation : a : nombre de jours ou de mois du CAHT x : CAHT b : partie fixe (en valeur), partie fixes 6-2 Tableau de calcul Postes TE CS Partie variable Partie fixes TE*CS Emplois Ressources Emplois Ressources Emplois circulant Stock de marchandise Stock de matières Stock de produits finis Encours de produits Clients TVA (et AIRSI) déductible Ressources circulant Fournisseurs Salaires nets annuels Organismes sociaux Dettes fiscales sal et pat TVA (et AIRSI) collectée Total A B C D BFE total= en jours de CAHT+ BFE en valeur= (A-B)*CAHT/D + BFE (A-B)*100/CAHT+ APPLICATION 1 Une entreprise vous présente ses conditions prévisionnelles d'exploitation et vous demande de lui calculer son BFR normatif en distinguant ses deux parties: - la partie variable (qui varie en fonction du CAHT) et, - la partie fixe (qui est indépendante du CAHT). [...]

[...] • Production La production annuelle est de 18.000 unités. • En cours de production Il existe en permanence un en-cours de production de 2.000 unités. Les matières premières sont incorporées dans les en-cours dès le début de la fabrication. Pour le reste des opérations, le taux d'achèvement est en moyenne de 50%. [...]

[...] CAMV Le TE exprime ici le nombre de jours nécessaires pour vendre tout le SM. CS Le CS représente le poids du stock moyen de marchandises dans le CAHT Stock de matières TE SM CAMU: coût d'achat des matières utilisées ou consommés. CAMU Le TE exprime ici le nombre de jours nécessaires pour utiliser tout le SM. CS Le CS représente le poids du stock moyen de matières dans le CAHT Stock de produits finis TE SM CPPFV Le TE exprime ici le nombre de jours nécessaires pour vendre tout le SM. [...]

[...] - Chiffre d'affaires prévisionnel : FCFA - Frais fixes Achats non stockés de matières et fournitures HT Autres charges externes HT Impôts et taxes Charges de personnel (dont 1/3 de charges sociales) Dotations aux amortissements Total - Frais variables proportionnellement au CA Matières premières HT 40% Charges de personnel (dont 1/3 de charges sociales) Location de matériel de production HT Transport sur ventes HT Le BFR sera financé par un crédit d'escompte au taux de 15% - Le taux de TVA est de 18% Informations complémentaires : l'activité de cette entreprise nécessite un stock de matières premières équivaut à 1,5 mois de consommation les produits en cours nécessitent un délai d'un mois de production. l'évaluation de leur coût de revient, tient en compte seulement la consommation des charges variables et à concurrence de 100%. [...]